资讯 创新 业界 数码 财经 电商 观点 人物 生活 综合 聚焦 关注 热点

大制造行业二零二三年八月月报:重点关注顺周期相关板块和超导主题投资

2023-08-02 13:36:19      来源:研报中心


(资料图片仅供参考)

2023年7月市场表现回顾

2023年7月1日至2023年7月31日,上证指数上涨2.78%,沪深300上涨4.48%,创业板综下跌1.36%,中证1000下跌1.31%。申万一级国防军工行业下跌4.34%,行业涨幅月排名29/31,跑输上证综指7.12个百分点;申万一级机械设备行业下跌1.74%,行业涨幅月排名24/31,跑输上证综指4.52个百分点。

2023年8月核心投资观点

我们认为2023年8月:

7月市场先抑后扬,AI为代表的科技主线进入调整,电力设备为代表的前赛道反弹乏力,市场进入调整期。月内高层会议表态是7月走势的分水岭,政策预期推动市场关注顺周期、刺激消费和活跃资本市场相关板块。2023年7月,非银金融、房地产、商贸零售、建筑材料和食品饮料等板块领涨,通信、传媒、国防军工、计算机和电力设备等板块则表现较差。同花顺概念板块中,室外经济、物业管理、租售同权、特色小镇和粮食概念等板块表现较好,脑机接口、F5G概念、芬太尼、共封装光学和云游戏等指数表现较差。

我们认为进入8月,7月高层会议以及相应表态,是月度后期市场走势的主要方向。当前的强预期若现实继续强化,对房地产和资本市场的高层表态,再次点燃了市场对保增长和活跃资本市场相关强政策的预期。我们建议继续这种关注顺周期逻辑,寻找低位潜在补涨逻辑个股,优选具有大宗商品期货品种等高频数据,筹码结构较好的板块和个股,同时可适当关注超跌板块的修复机会。7月底的,室温超导概念是最新的技术前沿,有望带动相应概念个股走强。我们对市场后续走势不悲观,总体建议还是积极布局低位超跌且估值合理的子行业,适宜防守反击策略。当前关注的重点还应是筹码逻辑,波段操作不追高。

短期资金行为不改变中期趋势,投资者根据资金性质选择合适策略和周期。重点配置基本面良好超跌个股,关注确定性强估值合理板块。先进制造相关标的有:东方电气、上海电气、比亚迪、先导智能、汇川技术、亿华通、中国核电、中广核技等;数字经济新基建相关标的有:士兰微、时代电气、新洁能、新易盛、沪电股份、深南电路、海特高新、中颖电子、硕贝德、移为通信、广和通、紫光国微、三川智慧、新天科技、兴森科技、广联达、金山办公、泛微网络、宝信软件、鼎捷软件等;国产化替代基础件相关标的有:锋龙股份、川润股份、利君股份、新莱应材、兰石重装、蜀道装备、厚普股份、智明达、中航电测、通裕重工、上海沪工、中密控股、应流股份等。

风险提示:产业政策低于预期,市场风格偏好,技术、竞争和政策路线风险。

关键词

今日推荐
资讯
48小时频道点击排行

Copyright @ 2008-2017 www.gxff.cn All Rights Reserved 中国创新网 版权所有 关于我们 联系我们: 58 55 97 3 @qq.com 备案号:沪ICP备2022005074号-30